Децентрализованные финансы быстро развиваются. Пока общее значение, заблокированное в DeFi, закончилось 45 миллиардов долларов, финансовые учреждения и крупные корпорации начинают внедрять концепции DeFi для автоматизации бизнес-процессов. Это известно как «корпоративный DeFi».
Например, счета-фактуры и другие финансовые продукты могут быть токенизированы, чтобы гарантировать, что транзакции действительны и должны обрабатываться для оплаты несколькими сторонами. Coke One North America – одна из первых крупных корпораций, продемонстрировавших это.
CONA использует Baseline Protocol – проект, который координирует конфиденциальные рабочие процессы между предприятиями с использованием обмена сообщениями, криптографии с нулевым разглашением и блокчейна – для токенизации счетов. CONA стремится «установить базовый уровень» всей своей цепочки поставок, предоставляя внутренним разливочным предприятиям и внешним поставщикам доступ к частной распределенной интеграционной сети.
Благодаря таким вариантам использования, как CONA, такие решения быстро набирают обороты. На этот рынок инфраструктуры выходит также ряд поставщиков, в том числе Provide, поставщик промежуточного программного обеспечения для предприятий, и компания «Большой четверки» Ernst & Young. Совсем недавно ConsenSys – одна из ведущих компаний-разработчиков программного обеспечения для блокчейнов – объявил планирует использовать Baseline Protocol в качестве решения для своих корпоративных клиентов, что еще раз демонстрирует важность внедрения корпоративной технологии DeFi.
Как ConsenSys планирует продвигать корпоративный DeFi
В частности, ConsenSys Codefi – финтех-пакет ConsenSys, который связывает финансовые сценарии использования с аналогами блокчейна – скоро предложит решение, соответствующее базовому уровню, для своих корпоративных клиентов.
Дидье Ле Флок (Didier Le Floch), руководитель отдела институциональных продуктов и разработки в ConsenSys Codefi, сказал Cointelegraph, что, хотя базовый протокол был разработан EY, ConsenSys и Microsoft, Codefi предпринимает шаги для обеспечения полной совместимости своих продуктов:
«Мы хотим дать возможность использовать цифровые активы и финансирование этих активов для сценариев использования платежей. Эти варианты использования принесут максимальную пользу для бизнеса, сочетая автоматизацию бизнес-процессов и платежей с использованием, например, таких вещей, как стейблкоины ».
Чтобы добиться этого, Флок объяснил, что технологический стек Codefi будет объединен с базовым протоколом, чтобы обеспечить легкий пользовательский интерфейс для таких случаев, как финансирование цепочек поставок. Флок отметил, что это первый шаг в правильном направлении, поскольку Codefi твердо убеждена в том, что корпоративный сектор скоро сблизится с рынком DeFi: «Будут приливы и отливы, и это будет путь с различными этапами, но мы» мы уже видели перспективы этой конвергенции на рынке DeFi ».
По его словам, MakerDAO – протокол, лежащий в основе стейблкоина Dai, – объявил в июне 2020 года о поддержке использования некриптографических активов, таких как счета-фактуры и роялти за потоковую передачу музыки, в качестве залога для своей стейблкоина Dai. Maker также проголосовал за поддержку протокола от стартапа Centrifuge, работающего на блокчейне, для переноса реальных активов на свою платформу. Эта система, известная как «Цепочка центрифуг», построена на платформе разработки блокчейнов Parity – Substrate.
Создатели активов могут использовать Centrifuge Chain для чеканки нематериальных токенов реальных активов, конвертируя их в токены ERC-721. Затем эти активы могут быть добавлены в Tinlake, который представляет собой протокол DeFi Centrifuge на основе Ethereum для децентрализованного финансирования активов.
Представитель Centrifuge сообщил Cointelegraph, что в настоящее время компания работает с MakerDAO, чтобы привлечь New Silver, онлайн-кредитора в сфере недвижимости, на платформу Maker в качестве создателя активов. Таким образом, NewSilver станет первым создателем активов, использующим Tinlake, чтобы попасть на голосование руководителей MakerDAO, что в конечном итоге позволит создателям активов генерировать Dai в качестве кредитной линии.
Протокол DeFi Aave также представил диверсифицированный денежный рынок для поддержки реальных активов еще в октябре 2020 года. Согласно сообщению в блоге Aave, этот денежный рынок упростит для сообщества Aave включение реальных активов в протокол, позволяя инвесторам предоставлять ссуды под активы, такие как счета-фактуры, финансирование недвижимости и инвентаря. «Прямо сейчас это небольшое количество, но есть протоколы кредитования DeFi, которые уже предпринимают шаги по включению реальных активов в свои протоколы», – сказал Флок.
Устранение барьеров, мешающих усыновлению
Многие корпоративные концепции DeFi все еще находятся на ранней стадии разработки, поскольку существует ряд препятствий. Например, есть опасения по поводу общедоступных источников для определения цены обеспеченных активов. Кроме того, многие протоколы DeFi, выходящие на рынок предприятий, допускают только решения для заимствования в криптовалюте, что может быть непривлекательно для основных организаций. Более того, оплата транзакционных сборов в криптовалюте также может быть проблематичной для предприятий, которые обычно имеют дело с фиатными платежами.
Флок объяснил, что использование Codefi Baseline Protocol предназначено для решения этих проблем. Например, он отметил, что будет интеграция Infura ITX, которая позволит корпорациям оплачивать газ в долларах, а не в эфире (ETH) при использовании базового протокола. Поскольку платформа использует сеть Ethereum в качестве основной сети или в качестве общей системы координат для сложных рабочих процессов, эта интеграция обеспечит лучший пользовательский опыт в целом.
Кроме того, Флок упомянул, что открытая библиотека доказательства с нулевым разглашением ConsenSys, известная как «gnark», будет использоваться для обеспечения конфиденциальности корпоративных данных, но их можно будет проверить.
Примечательно, что реализация Codefi Baseline Protocol – не единственное решение, предназначенное для решения проблем, связанных с внедрением DeFi на предприятии.
Например, EY активно участвует в пространстве блокчейнов, в частности, с точки зрения корпоративной разработки DeFi. Пол Броуди, руководитель отдела глобальных блокчейнов в EY, сказал Cointelegraph, что компания работает над решениями, позволяющими DeFi, с 2016 года с целью сделать входные и выходные данные бизнес-процессов предприятия токенизированными и затем доступными для транзакций:
«Это означает заказы на поставку, счета-фактуры, дебиторскую задолженность, запасы – все в традиционных бизнес-процессах должно быть готово к интеграции в экосистему DeFi».
Конечно, Броуди знает о проблемах, связанных с этим видением, и отмечает, что первый элемент, который необходимо решить, – это достижение приемлемого уровня конфиденциальности для корпоративных пользователей. Как только это будет выполнено, Броуди объяснил, что необходимо установить необходимые стандарты, в которых органы, такие как Enterprise Ethereum Association, могут быть ключевыми партнерами в достижении этих целей.
Броуди также упомянул, что в качестве отраслевого аудитора EY не будет предлагать финансовые услуги с участием DeFi. Скорее, фирма стремится к тому, чтобы корпоративные клиенты могли подключать свои бизнес-операции к существующим решениям DeFi. Например, Броуди объяснил, что решение EY Network Procurement предназначено для управления заказами на закупку и их выполнением, что позволит предприятиям обменивать токены для заказов на закупку, контрактов, счетов-фактур и перемещения запасов. «Как только мы увидим стандарты, которые можно использовать, мы надеемся, что наши корпоративные пользователи смогут воспользоваться преимуществами этих рынков», – сказал Броуди.
Учреждения проявляют интерес к DeFi?
Помимо растущего числа разрабатываемых корпоративных решений DeFi, сейчас к DeFi проявляют интерес крупные организации и финансовые учреждения. Это недавно продемонстрировал ведущий менеджер активов цифровой валюты Grayscale. 26 февраля 2021 года компания объявила о рассмотрении предложения инвесторам доступа к активам DeFi, включая Aave, Compound Compound, MKR MakerDAO, резервные права (RSR), SushiSwap’s SUSHI, Synthetix Network Token (SNX), UNI Uniswap и Yearn.finance’s. YFI.
Хотя это отличается от предприятий, использующих протоколы DeFi для поиска реальных активов, Флок отметил, что это демонстрирует, что больше институциональных игроков готовы инвестировать в известные протоколы DeFi:
«Для институциональных клиентов Grayscale начало инвестирования в эти токены определенно является признаком того, что они становятся более удобными с Defi, понимая при этом ценность этих протоколов (управление активами, кредитование с обеспечением и автоматическая торговля в смарт-контрактах)»