Что такое управление криптоактивами?
Управление криптовалютными активами — это процесс управления и оптимизации инвестиций в криптовалютные активы. Различные стратегии используются для максимизации прибыли при минимизации риска.
В основные обязанности управляющих криптовалютными активами входит анализ рыночных тенденций, выявление выгодных инвестиционных возможностей, а также разработка и реализация инвестиционных стратегий, соответствующих целям их клиентов.
Для достижения своих целей эти менеджеры могут использовать ряд стратегий, включая диверсификацию, активную торговлю и контроль рисков. Кроме того, они могут использовать ряд инструментов, включая технический анализ, фундаментальный анализ и количественное моделирование.
Допустим, клиент хочет инвестировать в криптовалюты, но не знает, какие активы выбрать или как эффективно ими управлять. Толерантность клиента к риску и инвестиционные цели будут оцениваться управляющим криптовалютными активами, который затем соберет диверсифицированный портфель криптовалют, соответствующих этим целям.
Чтобы максимизировать прибыль и снизить риск, управляющий регулярно отслеживал рынок и при необходимости корректировал портфель. Вы можете использовать фундаментальный анализ для оценки долгосрочных перспектив различных криптовалют или технический анализ для выявления тенденций.
Чтобы уменьшить потенциальные потери, менеджер также будет использовать методы управления рисками, такие как приказы стоп-лосс или хеджирование. И последнее, но не менее важное: они будут регулярно информировать клиента об успехе своего портфолио и при необходимости предлагать корректировки.
Типы криптоактивов
Цифровые активы, которые используют криптографию для защиты транзакций и управления созданием новых объектов, известны как криптоактивы, обычно называемые криптовалютами. Вот несколько примеров различных типов криптоактивов:
Биткойн
Биткойн (BTC) — первая и самая известная криптовалюта. Это сетевая, децентрализованная, одноранговая цифровая валюта.
альткойны
Вслед за BTC были разработаны альтернативные криптовалюты. Примеры включают Bitcoin Cash (BCH), XRP (XRP), Litecoin (LTC) и Ether (ETH).
стейблкоины
Криптовалюты, так называемые стейблкоины, обеспечены стабильным активом, таким как доллар США, золото или другие активы. Они предназначены для снижения волатильности цен и повышения стабильности рынка криптовалют. Примеры включают USD Coin (USDC) и Tether (USDT). Однако сочетание микро- и макрофакторов может привести к тому, что стейблкоины перестанут быть привязанными.
маркер безопасности
Цифровые токены, представляющие право собственности на реальный актив, такой как доля в компании, собственность или товар, называются токенами безопасности. На них распространяются те же правила, что и на обычные ценные бумаги, и они подчиняются законам о ценных бумагах.
служебный токен
Токены, называемые служебными токенами, используются для получения доступа к определенному товару или услуге, например к сети блокчейн или децентрализованному приложению (DApp).
Не взаимозаменяемые токены (NFT)
Незаменяемые токены (NFT) — это электронные токены, представляющие особые предметы, такие как произведения искусства, предметы коллекционирования или виртуальные товары. NFT широко используются в игровой и художественной индустрии.
Монеты конфиденциальности
Криптовалюты, которые способствуют конфиденциальности и анонимности пользователей за счет использования современных криптографических методов, известны как монеты конфиденциальности. Примеры включают Zcash (ZEC) и Monero (XMR).
Это всего лишь несколько примеров различных типов криптоактивов. Криптовалютный рынок постоянно развивается, и постоянно разрабатываются новые виды криптоактивов.
Связанный: Токенизация активов: руководство для начинающих по преобразованию реальных активов в цифровые активы
Как разделить криптоактивы
Разделение криптоактивов относится к практике разделения различных типов криптовалют в портфеле либо для целей управления рисками, либо для достижения конкретных инвестиционных целей. В следующих разделах объясняются различные способы разделения криптоактивов.
По рыночной капитализации
Разделение криптовалютных активов по их рыночной капитализации является общепринятой практикой. Это включает в себя классификацию криптовалют в соответствии с их общей рыночной стоимостью, которая определяется путем деления текущей цены актива на сумму его оборотного предложения. Например, криптовалюты с большой капитализацией, такие как BTC и ETH, часто классифицируются как таковые, в то время как криптовалюты со средней или малой капитализацией представляют собой меньшие альткойны с более низкой рыночной капитализацией.
По секторам
Другой вариант — сгруппировать криптовалютные активы по их отрасли или сектору. Это включает в себя классификацию криптовалют в соответствии с проблемой, которую они решают, или сегментом рынка, который они призваны обслуживать. Например, криптовалюты, ориентированные на конфиденциальность, такие как XMR и ZEC, могут быть сгруппированы вместе, а криптовалюты, ориентированные на игры, такие как Enjin (ENJ) и Chiliz (CHZ), могут быть классифицированы отдельно.
По профилю риска
Криптоактивы также могут быть разделены по их профилю риска, что означает, что они классифицируются на основе их волатильности и других факторов риска. Например, поскольку стоимость стейблкоинов, таких как USDT и USDC, привязана к надежному активу, такому как доллар США, считается, что они имеют меньший риск, чем чрезвычайно волатильные криптовалюты, такие как BTC.
По инвестиционной стратегии
Разделение криптоактивов по инвестиционной стратегии включает в себя группировку криптовалют на основе целей портфельных инвестиций. Например, инвестор может решить разделить свои криптовалютные активы на те, которые предназначены для долгосрочного владения, и те, которые предназначены для краткосрочной торговли или спекуляций.
Как работает управление криптоактивами?
Управление криптовалютными активами включает в себя управление портфелями криптовалют, которые могут включать покупку, продажу, хранение и торговлю различными типами цифровых активов.
Существует множество методов управления криптоактивами; В зависимости от целей и конкретных стратегий инвестора или управляющего активами можно выбрать определенные стратегии. Вот несколько типичных методов:
- Пассивное управление: с целью долгосрочного роста пассивное управление просто включает в себя покупку и хранение разнообразного портфеля криптовалют. Портфель регулярно ребалансируется, чтобы поддерживать предполагаемое распределение активов.
- Активное управление: Основываясь на анализе и прогнозах управляющего активами, эта стратегия требует более частых изменений торговли и портфеля. Хотя эта стратегия сопряжена с большими рисками, она может принести большую прибыль.
- Отслеживание индекса. Подобно пассивному управлению, отслеживание индекса включает в себя покупку портфеля криптовалют, которые отслеживают определенный индекс криптовалюты, такой как Bitwise 10 Crypto Index.
- Количественный анализ: этот метод использует алгоритмы и анализ данных для выявления закономерностей и тенденций на криптовалютных рынках с целью улучшения инвестиционных решений.
Наряду с этими методами также доступны услуги по управлению крипто-активами, такие как Coinbase Asset Management. Эти услуги предлагают различные инвестиционные альтернативы и методы, начиная от автоматических роботов-консультантов и заканчивая портфелями, управляемыми человеком. Например, Coinbase Asset Management предлагает институциональным инвесторам специализированные инвестиционные услуги и различные инвестиционные продукты, такие как активно управляемые портфели и индексные фонды.
Управляющие криптоактивами обычно выполняют следующие шаги для управления криптоактивами:
Преимущества управления криптоактивами
Управление криптоактивами предлагает ряд преимуществ инвесторам и компаниям, владеющим криптоактивами. Например, инвесторы могут снизить риски, связанные с определенными криптовалютами, путем диверсификации своих портфелей. Чтобы помочь инвесторам свести к минимуму потенциальные потери, платформы и компании по управлению криптовалютными активами могут также включать в себя инструменты и тактику управления рисками.
Компании и платформы, управляющие криптовалютными активами, предлагают профессиональные услуги по управлению, которые могут быть полезны инвесторам, которым не хватает знаний или времени для эффективного управления своими портфелями. Эти предложения могут включать анализ рисков, ребалансировку портфеля и консультации по инвестициям.
Платформы управления криптовалютными активами могут предоставить инвесторам специализированные варианты инвестирования, адаптированные к их уникальным потребностям и целям. Разделение счетов может подпадать под эту категорию в зависимости от инвестиционной стратегии, допустимого риска и других переменных.
Кроме того, компании и платформы, занимающиеся обработкой криптовалюты, могут предоставлять доступ к диверсифицированным портфелям этих цифровых активов, что может помочь инвесторам разработать диверсифицированную и сбалансированную инвестиционную стратегию.
Платформы управления криптоактивами могут повысить ликвидность инвесторов, предоставив им доступ к различным биржам и криптовалютам, а также предлагая торговые и другие инвестиционные услуги.
Риски разделения активов
Риски агрегации активов в криптографии относятся к потенциальным уязвимостям, возникающим в результате консолидации нескольких криптографических активов, таких как B. криптовалюты в одном кошельке или портфеле. Поскольку они могут хранить многие типы криптографических активов, криптокошельки, которые представляют собой варианты цифрового хранения криптовалют, особенно уязвимы для угроз агрегации активов.
Мошенничество с криптовалютой представляет собой серьезную угрозу для агрегации активов в криптопространстве, поскольку инвесторы могут неосознанно комбинировать свои законные криптоактивы с мошенническими. Хакеры также могут получить доступ к криптовалютным кошелькам и забрать накопленные ценности. Кроме того, взлом криптовалютной биржи и кража активов у владельца приведет к убытку от обесценения для владельца.
Обесценение криптоактива — это обесценивание криптовалюты или другого криптографического актива. Это снижение стоимости может быть вызвано различными причинами, в том числе снижением рыночной стоимости актива, изменениями в правилах или нарушениями безопасности, которые приводят к потере или краже актива.
Важно помнить, что обесценение является неденежным расходом и не всегда означает снижение стоимости базового актива. Вместо этого он отражает изменение ожидаемых будущих денежных потоков от актива. Поэтому инвесторы должны постоянно проверять стоимость своих криптографических активов и учитывать возможные нарушения в своей финансовой отчетности.
Связанные темы: Как снизить риски безопасности, связанные с платежами в криптовалюте
Кроме того, аналогичные риски существуют для фирм и платформ по управлению криптоактивами, предлагающих услуги по управлению портфелем, поскольку они часто хранят большие объемы криптоактивов от имени своих клиентов. Эти организации рискуют понести крупные убытки, если не смогут должным образом защитить активы своих клиентов или обнаружат уязвимости в системе безопасности.