В криптоиндустрии наступил сезон DeFi. Бум на рынке децентрализованных финансовых услуг привел к тому, что общая стоимость заблокированных активов превысила 9 миллиардов долларов США. Хотя некоторые из этих проектов не заслуживают особого внимания (или даже просто смехотворны), но другие нарушают правила традиционной финансовой системы и внедряют новые технологии, которые считались невозможными.
Примером тому является uma криптовалюта. Это стартап для выпуска синтетических активов на блокчейне, который служит топливом финансовых инноваций.
Что такое Universal Market Access
В белой книге Ethereum говорится о: «предоставлении пользователям более серьезных методов управления и заключения контрактов с использованием личных средств».
UMA стремится расширить эти усилия с помощью спецификации для децентрализованных финансовых контрактов. Традиционно частные лица и предприятия могут покупать и продавать только биржевые активы, поддерживаемые местными органами власти и инфраструктурой. Опытные институциональные инвесторы смогли обойти эти проблемы, используя внебиржевые деривативы, устраняющие необходимость физического владения или хранения активов.
Но, эти инструменты были недоступны, для обычных трейдеров. Умные контракты на блокчейне приносят выгоду всем участникам рынка, предоставляя всем возможность купить или продать любой финансовый актив.
Технические особенности монеты UMA
UMA это децентрализованный протокол, позволяющий создавать покупать и регулировать финансовые контракты на базе виртуальной машины Ethereum. Допускается поддержка автономных маржинальных счетов, что расширяет возможности участников рынка.
Экосистема криптовалюты UMA позволяет кому угодно создавать обеспеченные синтетические токены, привязанные к любому активу. Говоря простым языком, UMA позволяет вам торговать чем угодно, используя токены ERC-20, не имея фактического воздействия на сам актив. Цифровой токен UMA используется для управления протоколом и для ценового оракула.
UMA помещает деривативы в блокчейн. Синтетический токен для актива может быть выпущен, только когда его создатель депонирует соответствующее обеспечение. Это создает условия контракта для выпущенного токена и обеспечивает их выполнение с помощью финансовых стимулов. Вместо того чтобы, использовать ценовые оракулы для определения того, когда эмитент токенов недозагружен, пользователи UMA получают финансовый стимул для идентификации и ликвидации таких эмитентов. UMA использует свой oracle только для разрешения споров о ликвидации.
Синтетические токены (UMA) — это чаще всего производные контракты на блокчейне Ethereum. Они имеют следующие характеристики:
- Идентификатор цены;
- Срок годности (на который рассчитывается контракт);
- Размер обеспечения.
Система UMA состоит из трех элементов:
- Структуры для создания синтетических контрактов (Token Facility);
- Механизма проверки данных (oracle);
- Протокола управления.
Token Facility позволяет создавать синтетические активы. Любой желающий может создать смарт-контракт в рамках объекта токенов, определив 3 характеристики, отмеченные ранее. В этот момент другой пользователь может участвовать в смарт-контракте, чтобы выпустить больше токенов, внося залог. Эти участники называются символическими спонсорами.
В отличие от других протоколов DeFi, UMA не требует постоянной подачи цен. В случае обнаружения недобросовестного заемщика каждый пользователь может потребовать ликвидации обеспечения эмитента. Владелец контракта может оспорить требование о ликвидации, и обратиться к оракулу DVM для разрешения спора, проверив цену обеспечения. Если оракул установит, что ликвидатор предъявил неверное требование, он наказывается штрафом, а спорщик получает вознаграждение от этого штрафа. Если спорщик ошибается, ликвидатор получает все залоговое обеспечение в смарт-контракте для этого токена.
Держатели токенов UMA обязаны голосовать за цену актива, когда запрос подается в DVM, и за изменения, или обновления протокола. Предложения по улучшению UMA (UMIPs) могут быть представлены любым участником сети. Применяются стандартные правила консенсуса, означающие, что 1 токен равен 1 голосу, и 51% токенов должны проголосовать за предложение. Лаборатории риска также могут принять решение отклонить предлагаемое изменение, даже если оно получило большинства голосов. Те, кто голосует, получают вознаграждение. Это стимулирует неактивных держателей токенов UMA участвовать в управлении протоколом.
Команда и разработчики
История проект Ума берет начало на Уолл-Стрит. Харт Ламбур, бывший программист и профессиональный трейдер Goldman Sachs продал свой бизнес, и основал Risk Labs, чтобы разработать новую криптовалюту. Он собрал команду из 7 других «тяжеловесов», включая Эллисон Лу, бывшего вице-президента Goldman Sachs, и, получившую образование в Принстоне, финансового аналитика Регину Цай. Белая бумага UMA выпущена в декабре 2018 года, а весной следующего криптовалюта UMA появилась на Uniswap. Первые 2 000 000 продали по цене 0,26 доллара США. Остальные 98 000 UMA распределены следующим образом:
- 48,5 миллиона зарезервированы для основателей проекта.
- 35 миллионов выделены разработчикам сети,
- 14,5 миллиона токенов зарезервировали для будущих продаж.
В проект инвестировали такие компании, как Brain Capital, Box Group и Coinbase Ventures.
На каких биржах торгуется
Вы можете купить uma на Binance, Coinbase Pro, Uniswap (V2). На биржах с большой ликвидность сделки проходят удобно и быстро. Советуем после регистрации установить дополнительную безопасность аккаунта и активировать Google Authenticator.
Доступные пары на Binance:
Полный список бирж, обменных пар и актуальный курс uma смотрите здесь.
Доступные кошельки UMA
Токены DeFi создаются по стандарту ERC-20. Вы можете хранить UMA на любом кошельке, поддерживающем активы Ethereum. В том числе в аппаратных сейфах Trezor и Ledger, приложениях Exodus и Atomic Wallet.
И конечно же веб-кошельке Metamask, используемом для взаимодействия с протоколами DeFi.
Преимущества и недостатки
| Плюсы UMA | Минусы UMA |
|---|---|
| Повышенный спрос на синтетические токены | Сложная концепция |
| Управление сообществом | Львиную долю активов контролируют учредители сети |
| Высокий уровень безопасности | Высокая конкуренция |
| Поддержка крупных игроков рынка |
Заключение
Учредители проекта UMA стремятся занять место на рынке с общим объемом более 1 квадриллиона долларов США. Для этого у них есть команда со связями и отлаженный протокол, который кажется невероятно надежным.
Можно предположить, что UMA станет проектом, который привлечет к рынку DeFi институциональных инвесторов, что в корне изменит мировую финансовую систему.
Источник
